Τράπεζες: Έρχονται νέες μειώσεις στις δόσεις των δανείων

Μία ακόμη ανάσα θα πάρουν την ερχόμενη Πέμπτη οι Έλληνες δανειολήπτες, καθώς άπαντες στο εγχώριο πιστωτικό σύστημα εκτιμούν ότι η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα θα προχωρήσει στην όγδοη από τον Ιούνιο του 2024 μείωση των παρεμβατικών της επιτοκίων.

Συνέπεια της συγκεκριμένης στρατηγικής επιλογής από την ΕΚΤ, υψηλόβαθμες τραπεζικές πηγές τονίζουν στο NEWS 24/7 ότι αρχής γενομένης από τον Ιούλιο οι δανειολήπτες θα δουν νέα προς τα κάτω αναπροσαρμογή των δόσεων που πληρώνουν για τα δάνεια τους, λόγω της υποχώρησης των τόκων.

Συγκεκριμένα η Πρόεδρος της ΕΚΤ Κρ. Λανγκάρντ αναμένεται την Πέμπτη να ανάψει το «πράσινο φως» ώστε το επιτόκιο διευκόλυνσης αποδοχής καταθέσεων της ΕΚΤ, ο δείκτης που καθορίζει το κόστος χρήματος στην Ευρώπη, να μειωθεί κατά 25 μονάδες βάσης στο 2%.

Με την νέα αυτή μείωση, το επιτόκιο διευκόλυνσης αποδοχής καταθέσεων θα έχει υποχωρήσει συνολικά μέσα σε ένα χρόνο κατά 200 μονάδες βάσης από το 4% που έχει εκτοξευθεί ως αποτέλεσμα της αυστηρής νομισματικής πολιτικής που είχε αποφασίσει να υιοθετήσει η ευρωτράπεζα.

Η εξέλιξη αυτή προφανώς και θα προκαλέσει ανακούφιση για ακόμη μια φορά στους Έλληνες δανειολήπτες και ιδιαίτερα σε όλα εκείνα τα νοικοκυριά και τις επιχειρήσεις που έχουν επιλέξει για τα δάνεια τους πρόγραμμα κυμαινόμενου επιτοκίου, συνδεδεμένου με τους διατραπεζικούς δείκτες euribor.

Μια σύντομη αναδρομή της τάσης των επιτοκίων στην Ελλάδα δείχνει ότι το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο στο σύνολο των δανείων κατέγραψε στις αρχές της τρέχουσας δεκαετίας ιστορικό χαμηλό στη ζώνη του 3,50%. Στη συνέχεια, λόγω των διαδοχικών αυξήσεων στους δείκτες της ΕΚΤ βρέθηκε για διάστημα άνω του ενός έτους πάνω από το 6%, σημειώνοντας μάλιστα υψηλό στο 6,40% για να υποχωρήσει τον Μάρτιο του 2025 στο 5,13%, ήτοι μια μείωση κατά 130 μονάδες βάσης περίπου.

Από τον Μάρτιο όμως ακολούθησε μια ακόμη μείωση των επιτοκίων από την ΕΚΤ κατά 25 μονάδες βάσης στη συνεδρίαση του Απριλίου και αναμένεται μια ακόμη την ερχόμενη Πέμπτη.

Τραπεζικοί αναλυτές αξιολογώντας την πορεία των επιτοκίων και τα δεδομένα του εγχώριου πιστωτικού συστήματος εκτιμούν ότι μέσα στη χρονιά το μέσο κόστος χρηματοδότησης της πραγματικής οικονομίας θα υποχωρήσει προς τα επίπεδα του 4,50%.

Οι μεγάλοι κερδισμένοι

Προφανώς και η εξέλιξη αυτή έχει δύο μεγάλες κερδισμένες κατηγορίες δανειοληπτών: τις επιχειρήσεις και όσους έλαβαν στεγαστικό δάνειο με κυμαινόμενο επιτόκιο.

Σύμφωνα με τραπεζικές πηγές την μεγαλύτερη μείωση καταγράφουν τα επιτόκια για τα δάνεια επιχειρήσεων και επαγγελματιών -οι οποίοι αντίστοιχα είδαν και τις δόσεις τους να εκτοξεύονται τα προηγούμενα χρόνια- καθώς στην πλειονότητά τους πρόκειται για συμβάσεις που είναι συνδεδεμένες με τους δείκτες euribor.

Σύμφωνα με διαθέσιμα στοιχεία το μέσο κόστος στις χορηγήσεις των ελεύθερων επαγγελματιών από το 4,80% που ήταν μέχρι και το καλοκαίρι του 2022, εκτοξεύτηκε στο 7,38% στα τέλη του 2023 για να ακολουθήσει έκτοτε πορεία αποκλιμάκωσης. Ήδη τον περασμένο Μάρτιο είχε υποχωρήσει στο 6,18%, με τα τραπεζικά επιτελεία να εκτιμούν ότι είναι θέμα χρόνου να υποχωρήσει ακόμη περισσότερο προς τα επίπεδα του 5,5%.

Ίδια περίπου εικόνα και στα δάνεια των μη χρηματοπιστωτικών επιχειρήσεων όπου το μέσο ετήσιο κόστος αφού βρέθηκε κοντά στο 6,50% στο τελευταίο τρίμηνο του 2023, ακολούθησε πτωτική πορεία μέχρι τον Μάρτιου του 2025 όπου και «προσγειώθηκε» στο 4,76% με τις εκτιμήσεις να θέλουν την τάση να συνεχίζεται προς τα επίπεδα του 4% μέσα στο 2025.

Σε ό,τι αφορά στα στεγαστικά, οι μεγάλοι ωφελημένοι είναι κυρίως οι παλαιοί δανειολήπτες που είχαν επιλέξει κατά την εκταμίευση κυμαινόμενο επιτόκιο καθώς την τελευταία διετία οι όποιες χορηγήσεις πραγματοποιήθηκαν, ήταν νομετελειακά με σταθερό επιτόκιο σε μια προσπάθεια προστασίας από την έντονα ανοδική τάση που ήταν σε εξέλιξη.

Σημειώνεται ότι συγκεκριμένοι δανειολήπτες απολάμβαναν μέχρι και τις αρχές της εφετινής χρονιάς προστασία, μέσω της συντονισμένης δράσης τραπεζών – κυβέρνησης που προέβλεπε επιβολή πλαφόν στους συνδεδεμένους δείκτες euribor.

Πλέον όμως τα ανώτατα όρια που είχαν τεθεί έχουν ξεπεραστεί και έτσι μετά από περίπου μία διετία σταθερών δόσεων, και οι συγκεκριμένοι δανειολήπτες θα δουν τις μηνιαίες δόσεις τους να μειώνονται.

Και για την περίπτωση των στεγαστικών δανείων τα στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος αποσαφηνίζουν το τοπίο καθώς το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο στα υφιστάμενα στεγαστικά δάνεια κλείδωσε από τον Απρίλιο του 2023 και για περίπου 15 μήνες στο υψηλό του 4,40%. Τον περασμένο Μάρτιο υποχώρησε οριακά κάτω από το 4% για πρώτη φορά από το Δεκέμβριο του 2022 και όλες οι εκτιμήσεις στα τραπεζικά επιτελεία συγκλίνουν ότι το επιτόκιο στα υφιστάμενα στεγαστικά θα έχει πέσει πριν το τέλος της χρονιάς στα επίπεδα του 3,50%.